Deviazione Standard

La deviazione standard misura la volatilità del vostro portafoglio. Scoprite come interpretare questo indicatore di rischio e calcolatelo automaticamente con Index Balance.

Definizione

La deviazione standard è una misura statistica che indica quanto i rendimenti di un investimento si disperdono attorno alla loro media. In finanza, è il modo più comune per quantificare la volatilità: una deviazione standard annua del 15% significa che, in un anno qualsiasi, il rendimento del portafoglio sarà probabilmente entro ±15% della sua media, nel 68% dei casi (assumendo una distribuzione normale).

Per l'investitore in fondi indicizzati, la deviazione standard è la base della maggior parte delle metriche di rischio, tra cui l'indice di Sharpe e l'indice di Sortino. Storicamente, le azioni globali hanno una deviazione standard di circa il 15-18% annuo, rispetto al 5-8% delle obbligazioni governative. Questo non è negativo di per sé: una deviazione standard più elevata significa più oscillazioni, ma anche un maggiore potenziale di rendimento nel lungo periodo se l'investitore rimane calmo.

Con Index Balance puoi vedere la deviazione standard del tuo portafoglio aggiornata automaticamente e confrontarla con il tuo benchmark. Provalo gratis su indexbalance.com.

Esempio pratico

Il vostro portafoglio di fondi indicizzati ha un rendimento annuo medio del 9% e una deviazione standard del 16%. Ciò significa che in circa 2 anni su 3 il vostro rendimento sarà compreso tra -7% e +25%. In 1 anno su 3 potrebbe essere al di fuori di questo intervallo. Saperlo in anticipo vi aiuta a mantenere la calma negli anni negativi e a non reagire in modo eccessivo in quelli positivi. Index Balance calcola questo automaticamente ogni volta che aggiorni il tuo portafoglio.